暂时不向新客户提供“零钱+”、“活钱+”产品服务；暂停向新客户提供“活期富”签约服务；调整“日日宝”的单客户单自然日最大快赎额度……

近期，银行“零钱理财”产品密集调整。据贝壳财经记者不完全统计，至少3家银行在近两个月内发布了相关产品的调整公告。

所谓“零钱组合理财”产品，是银行将多个货币基金或现金管理类理财组合在一起形成的理财产品。由于这种组合类理财产品将投资者的资金分散至多只理财产品或货币基金中，T+0快速赎回额度相对较大，因此这种组合类理财产品备受投资者青睐。

据多位消息人士透露，本次“零钱组合理财”产品调整的重点就是包含了货币基金产品的“零钱组合理财”降低快速赎回额度。此举主要是为了满足《重要货币市场基金监管暂行规定》的相关要求，这将有助于加强货币基金市场的流动性管理。

事实上，由于这类组合类理财产品规避了单只货币基金每天1万元的快速赎回上限，金融监管部门自去年便开始对相关产品的风险加以关注。

货基类“零钱组合理财”大调整 最大快赎额度或降低

近日，中信银行在其官网上发布公告称，该行自2024年3月25日起，暂时不向新客户提供“零钱+”、“活钱+”产品服务，并将相关产品实施服务改造。但已开通此项服务的客户可继续正常使用。

贝壳财经记者从中信银行App看到，中信银行的“零钱+”、“活钱+”产品均为“零钱组合理财”产品。其中，“零钱+”的组合中共有货币基金、现金管理类理财产品共计30只，而“活钱+”产品中包括的70款产品中主要为货币基金产品。

不仅如此，早在今年2月份，交通银行便已发公告称，为优化客户体验，平稳实施服务改造，自3月16日起暂停向新客户提供“活期富”签约服务，已签约的客户可继续正常使用。公开资料显示，“活期富”产品中包含了多只货币基金组合。

而宁波银行则在3月9日发布的公告中明确了该行旗下“零钱组合理财”产品“日日宝”的功能变化，自2024年3月15日起，单客户单自然日最大快赎额度调整为1万元，普通赎回功能不受影响；针对大额赎回需求，客户可采用普通赎回交易，赎回款T+1到账（交易日15:00前发起赎回，下一交易日20:00左右到账）。

据了解，宁波银行的“日日宝”底层对接50只货币基金。这意味着如果将投资资金分散在这50只产品中，按照同一用户单只货币基金T+0快速赎回单日限额1万元来计算，该产品最多单日可快速赎回50万元。

此外，宁波银行还在公告中指出，2024年3月15日起取消智能转入转出功能，客户可自主选择持有的日日宝货币市场基金产品卖出。此外，2024年3月28日起开放申购功能，客户可自主选择日日宝货架中的货币基金产品买入。

截至贝壳财经记者发稿时，上述三家银行的相关改造均暂未完成。其中，中信银行、交通银行已暂停新客购买，宁波银行“日日宝”暂未重新上架。

产品调整与合规有关 加强流动性管理成重点

针对“零钱组合理财”集体变动，多位业内人士告诉贝壳财经记者，银行改造客户赎回上限等动作或主要为了合规考量，预计未来还将有更多银行跟进调整。

去年2月，中国证监会与央行联合发布制定《重要货币市场基金监管暂行规定》（以下简称《暂行规定》），并对重要货币基金提出了流动性管理的进一步要求，如审慎确认大额申购申请，避免出现接受单一投资者申购申请后导致其持有份额超过基金总份额 5%的情况；及时主动了解并分析投资者潜在赎回需求，测算资产变现对产品运作和市场秩序的影响，提前调整流动性资产以平稳应对投资者赎回等。

今年2月，中国证监会发布首批13只重要货币市场基金名录。随后，多家基金公司已针对申赎条件等进行了调整。

资深金融政策专家周毅钦指出，今年一季度以来，货币基金增长速度很快，有不少来自于这类零钱理财产品，这意味着市场流动性风险可能加剧。对这类产品进行调整，从一定程度上可以减少流动性风险。

根据中国基金业协会的数据显示，截至今年2月末，货币基金的规模达到了12.78万亿元，较去年末增长13.30%。

有业内分析人士称，“《暂行规定》的实施，可以加强针对重要货币基金流动性管理，避免造成集中大额抛售，从而降低单只产品或单类产品可能对市场造成的冲击。”

周毅钦亦认为，随着“零钱组合理财”产品的规模不断扩大，虽能有效帮助客户解决资金流动问题，但在极端情况下给市场带来的流动性风险也越大。

新京报贝壳财经记者 姜樊

编辑 陈莉

校对 柳宝庆