新京报贝壳财经讯（记者黄鑫宇）12月8日，上海市金融监管局官网对资本市场金融科技创新（上海）试点首批的26个申报项目，进行了公示。记者注意到，在上海地区首批26个项目中，出现了由科技公司牵头申报做市商业务的创新应用；同时本次虽然有4个项目涉及数字人民币（即数币）在资本市场上的创新应用，但均没有出现数字人民币参与“场内”投资理财的业务场景设计。

2021年2月，中国证监会部署在北京率先开展资本市场金融科技创新试点工作。因“肩负”促进中国资本市场数字化转型、完善资本市场金融科技监管机制的任务，因此该项试点工作也被业界和媒体称为“证监会版”监管沙箱。

据记者统计，上海首批26个项目的牵头单位共有20家，从类型上看主要包括市场核心机构（及其分支），证券、基金、期货等经营或服务机构，区域性股权市场运营机构以及科技企业。

其中，中国金融期货交易所股份有限公司（即“中金所”）牵头独立申报了3个项目，为申报项目最多的牵头单位。

而上交所技术有限责任公司（即“上交所技术”）、上证所信息网络有限公司（即“上证所信息”）、国泰君安证券股份有限公司（即“国泰君安证券”）、东方证券股份有限公司（即“东方证券”）这4家牵头申报单位，均分别有两个项目“入围”上海地区本次“证监会版”监管沙箱公示名单。

值得关注的是，在上海首批26个应用创新中，出现了由科技公司牵头申报的项目。

“基于人工智能的衍生品做市商系统建设”，是以上海邦戴数字科技有限公司（即“邦戴数科”）为牵头单位、国泰君安期货有限公司为联合申报单位的申报项目。该项目的业务场景，则主要涉及大连商品交易所及郑州商品交易所的期货、期权做市商业务。

在上海首批项目中，与数字人民币相关项目数量达到4个，证券、基金各有两家公司牵头申报。建设银行上海分行作为联合申报单位参与了4个项目中的3个（如下图所示）。

上海首批“证监会版”监管沙箱社会公示项目中涉及数字人民币的创新应用情况汇总（记者制图）

记者注意到，这4个项目中，多数在试点过程中支持用户使用数字人民币参与“支付（或购买/赎回）”“转账”等业务场景。而用于“投资”的业务场景，仅包括由国泰君安证券、东方证券作为牵头申报的两个项目。

但上海首批的这两个项目，均没有出现支持用户使用数字人民币参与“场内”投资理财的业务场景设计。而“场”即指交易所。

去年底时，北京地区公示了资本市场金融科技创新试点首批16个项目。其中在银河证券牵头，并联合工商银行申报的项目中，有两个证券行业应用场景设计涉及数字人民币投资理财产品，但均为“场外”。这两个应用场景，一是“三方存管体系下数字人民币投资场外理财产品”，二是“数字理财钱包体系下数字人民币投资场外理财产品”。

银河证券项目团队向记者介绍，所谓“场”即指交易所。“场外理财”则指不在交易所，而是在银行、证券公司、第三方理财平台或基金公司直销平台进行交易。目前，大部分基金、银行理财等产品都属于场外理财产品。例如，余额宝货币基金活期理财就属于场外理财一类产品。

央行数据显示，截至2021年12月31日，数字人民币试点场景已超过808.51万个，累计开立个人钱包2.61亿个，交易金额达到875.65亿元。其应用场景已覆盖了生活缴费、餐饮服务、交通出行、购物消费、政务服务等多个领域。“但数字人民币在资本市场的应用，特别涉及‘投资’‘理财’或财富管理等业务场景，目前并不多见。”某业内人士告诉记者。

记者注意到，本次由国泰君安证券、东方证券作为牵头申报的这两个项目，与此前银河证券牵头申报的涉数字人民币创新应用相比，从参与投资的账户主体及投资品类来看，目前没有出现更进一步的场景设计。

例如，在国泰君安证券牵头的“证券行业数字人民币的创新应用”中，与投资相关，国泰君安证券项目申报组设计了“数字人民币支持企业投资场外业务（收益凭证）”的应用场景。

据其说明，为丰富和扩展数字人民币在多层次资本市场的应用，国泰君安证券拟支持企业对公数字人民币钱包，投资收益凭证等场外业务。国泰君安证券新设立国泰君安对公数字人民币钱包，在确认收到企业客户资金后，当日交易时间进行收益凭证份额簿记。

即，从参与投资的账户主体来看，国泰君安证券牵头的该项目试点阶段仅为“企业用户”。

再如，东方证券牵头申报的“数字人民币创新应用试点项目”。在其支持开展的“数字理财钱包体系下数字人民币投资场外公募产品”业务场景中，客户可通过在东方证券开立数字理财钱包，使用客户个人钱包中的资金，投资场外公募产品的业务模式。

即，从投资品类上看，东方证券牵头的该项目，目前仍以场外的公募产品为主。

2021年10月，中国证监会支持在上海启动了资本市场金融科技创新试点工作。两个月后，即2021年12月30日，上海证监局联合上海市金融监管局共同下发了《关于开展资本市场金融科技创新试点（上海）工作的通知》。

2022年1月，在第三届上海金融科技国际论坛暨首届长三角金融科技大会开幕式上,上海资本市场金融科技创新试点作为上海金融科技重大项目，正式被宣布启动。彼时据上海证监局的介绍，下一步将持续做好上海资本市场金融科技创新试点工作,充分发挥上海在要素市场、行业氛围、激励政策、监管协作等方面的优势,不断深化上海资本市场金融科技改革创新,打造金融科技新高地,推动资本市场为实体经济提供高质量的金融服务。

半年多后，即2022年8月17日，上海市金融监管局官网发布消息称，聚焦数字人民币、5G等前沿技术的资本市场金融科技创新试点（上海）首批项目，已完成地方遴选工作；申报阶段，共有60家牵头单位申报项目114个，申报项目涵盖市场核心机构、证券基金期货经营机构、区域性股权市场运营机构、证券基金期货服务机构、科技企业等。

编辑 岳彩周

校对 卢茜